每经记者:王海慜 每经编辑:赵,云
3月14日晚间,“券茅”东方财富(SZ300059,股价24.43元,市值3856亿元)发布2024年年报。
《每日经济新闻》记者注意到,东方财富2024年年报是2025年以来券业发布的首份年报。
据东方财富披露,2024年全年,公司实现营业总收入116.04亿元,同比增长4.72%,实现归属于上市公司股东净利润96.1亿元,同比增长17.29%。东方财富2024年业绩创历史新高。受牛市因素影响,2024年四季度,公司实现归母净利润35.68亿元,同比大幅增长79.8%。
从各个业务条线来看,2024年东方财富的利息净收入、手续费及佣金净收入、自营业务同比均有所增长,其中增长最快的是自营业务。不过,2024年公司的基金销售业务仍然处于下滑状态,收入同比降幅超过20%。
在AI(人工智能)浪潮来袭的大背景下,2024年东方财富研发投入进一步增长。不过,2023年以来,东方财富的研发人员数量已连续 2年减少,2024年同比下降近10%
自营业务增长最快
2024年三季度末以来,在一系列超预期增量政策驱动下,A股交投持续活跃,沪深两市单日万亿元的成交额已成常态。业内人士认为,资本市场回暖将有助于提升券商经纪、自营、资管、资本中介等业务的表现,行业将整体受益于资本市场景气度提升。
这也使东方财富的业绩颇为可观。据年报披露,受牛市因素影响,2024年四季度公司实现归母净利润35.68亿元,同比大幅增长79.8%,环比三季度也大幅增长79.68%。
从近年来东方财富单季度业绩表现来看,各季度的业绩波动通常不明显。
年报显示,2024年东方财富的手续费及佣金净收入、自营业务收入、利息净收入同比均有所增长。值得一提的是,2024年四季度公司手续费及佣金净收入达到25.6亿元,同比大幅增长超过200%。
整体而言,2024年各项业务中增长最快的还是自营业务。2024年,东方财富进一步加大对自营固收业务的投入,加速发展非方向性交易与做市业务。据年报披露,2024年,受益于证券自营固定收益业务收益同比大幅提升,东方财富实现投资收益及公允价值变动收益(不包含在营业总收入中)33.71亿元,同比增长50.79%。
然而,上述投资收益与2024年债券牛市背景密不可分。2025年以来,市场呈现“股强债弱”的格局,如果券商的自营业务仍然重固收、轻权益,或将面临一定业绩压力。
基金销售连降3年
2024年,东方财富的基金销售业务仍然处于下滑状态,收入同比降幅超过20%。据Choice(东方财富旗下智能金融数据品牌)数据,公司基金销售业务收入已经连续3年下滑。
人工智能浪潮下,最新披露的这份年报中,AI、大模型等也成为热门词汇。东方财富在年报中指出,公司自主研发的“妙想”金融大模型,持续聚焦核心金融场景,不断优化金融垂直能力,正有序融入公司的产品生态。
此外,东方财富的大模型项目2024年还收到政府的相关补助。据披露,公司于2024年11月收到市财政专项资金252.5万元,该专项资金用于“基于妙想金融大模型的下一代智能金融终端项目”的投入。
虽然近年来东方财富业绩有所波动,但研发投入却逐年增长。2024年,公司全年研发投入11.43亿元,同比增长5.73%。
《每日经济新闻》记者注意到,尽管如此,2024年东方财富研发人员总数却同比有所下降。据年报披露,2024年公司研发人员数量为1868人,同比下降9.8%。其中,30岁以下的研发人员数量同比大幅下降23.42%,40岁以上的研发人员数量则同比大幅增长35.3%。
对比以往公司年报可以发现,2023年之前的数年间,东方财富研发人员规模持续增长。2023年以来,东方财富的研发人员数量已经连续2年出现减少,且2024年的降幅大于2023年。